El Banco JPMorgan Chase ha emitido esta mañana una nota advirtiendo que el sector de las aerolíneas está al borde de la mayor crisis de su historia e indica los valores bursátiles más afectados.
Las demandas de aviones comerciales experimentan actualmente una sensible alza que el grupo Boeing podría aprovechar. Esta alza de la demanda se debe a la mundialización cada vez más fuerte y, por lo tanto, a la necesidad de conectar el mundo, que conlleva el aumento del número de pasajeros.
Por otro lado, el mercado aeroespacial y de defensa también experimenta un fuerte crecimiento desde hace algunos años en todo el mundo. Los analistas estiman que este crecimiento de la demanda debería durar, con una tasa de alza de un 3% de aquí al 2020. Evidentemente, Boeing debería aprovechar esta fuerte demanda para llenar su cartera de pedidos y asegurar sus futuros ingresos.
Por último, la estrategia de expansión establecida por el grupo desde hace algunos años debería continuar dando sus frutos. Concierne la ampliación de sus operaciones a escala internacional, con el desarrollo orgánico e inorgánico. Esto incluye alianzas estratégicas con otras empresas, como fue el caso con General Electric, Lockheed Martin o también Raython, en el marco del establecimiento de nuevos proyectos y para responder al aumento de la demanda.
En lo que respecta a las amenazas a las que deberá hacer frente el grupo Boeing, señalaremos los siguientes aspectos:
Por supuesto, la competencia cada vez más fuerte es el mayor problema del grupo. En efecto, Boeing se enfrenta a una importante competencia en todas sus áreas de actividad y esta proviene de diversas empresas internacionales. Además, sus participaciones de mercado se ven amenazadas cada vez más.
Por último, recordemos que cerca del 72% de la facturación del grupo Boeing proviene de una actividad BDS que depende de contratos a precio fijo. Si bien esto permite que el grupo reduzca sus costes, al mismo tiempo conlleva un riesgo de pérdida de márgenes y, por lo tanto, una influencia negativa en los resultados financieros.
Fue en 1916 cuando nació la sociedad Boeing en los Estados Unidos. Esta empresa fue una de las primeras en fabricar aviones a nivel internacional. Su principal competencia son las sociedades Airbus, Lockheed Martin y Nothrop Grunman. Hoy día Boieng sigue trabajando en el ámbito de la aviación civil, la aeronáutica militar y espacial.
Pero el éxito de Boeing tal y como se lo conoce, hoy día, también se debe a la compra de otras dos sociedades americanas, la Rockwell International y la Mc Donnell Douglas más recientemente.
Boeing realiza un volumen de negocios total de más de 68 miles de millones de dólares para un resultado neto de más de 1.3 miles de millones de dólares al año.
Debido a la especificidad de sus actividades, el grupo Boeing no tiene muchos competidores. El único constructor con el que disputa batallas de forma regular para ganar o recuperar algunos mercados importantes es Airbus.
Desde finales de los años 90, los dos grupos compiten ferozmente en el campo de los aviones civiles, pero también en el sector de la defensa. Boeing también es un competidor directo de la filial Airbus Defense and Space de Airbus, que interviene en los campos de los aviones militares e incluso de las lanzaderas.
Aparte de Boeing y Airbus, no existe ninguna otra empresa en la construcción aeronáutica que haya conseguido hacerse un hueco en las grandes plazas bursátiles del mundo.
Ya sea para proporcionar aparatos, mantenerlos o para la propia concepción de nuevas tecnologías de este sector, Boeing ha creado enlaces con otras grandes empresas internacionales y ha sabido establecer algunas asociaciones estratégicas. Para ayudarle a comprender mejor los entresijos de estas asociaciones le presentamos a los principales socios actuales del grupo Boeing:
Dassault Système, una empresa tecnológica, la cual firmó una asociación con Boeing para crear diferentes herramientas digitales específicas para el desarrollo de nuevos aparatos para la aviación. Las dos empresas colaboran especialmente en el desarrollo del 7E7 Dreamliner, un avión revolucionario.
El grupo Boeing también tiene un contrato con la empresa AirFrance KLM en el marco de una asociación cuyo objetivo es asegurar el mantenimiento de los aparatos 737 Max producidos por el grupo.
Por supuesto, Boeing también ha firmado otras asociaciones respecto a la provisión de aparatos con otras empresas que no mencionamos aquí puesto que sus títulos no están disponibles en el mercado.
La empresa Boeing se introdujo en bolsa en 1996 por primera vez en el mercado del NYSE (New-York Stock Exchange), pero también cotiza hoy en el mercado Euronext Amsterdam.
La evolución histórica de las acciones de Boeing desde su primera cotización ha mostrado una fuerte correlación con la situación económica mundial. De 2005 a 2007, estas acciones experimentaron una fuerte ola alcista, que hizo que su precio pasara de los 58,38$ a los 104,99$. A continuación hubo un descenso debido a la crisis económica internacional hasta el 2009, momento en el que alcanzó su nivel más bajo de 30,1 dólares.
Sin embargo, esta pausa duró poco, ya que los títulos de Boeing fueron de nuevo muy apreciados hasta que evolucionaron hasta los más de 150 dólares actuales.
La capitalización bursátil total de la empresa Boeing es de más de 47 mil millones de dólares. Su cotización se tiene en cuenta en el cálculo del índice estadounidense S&P 500.
A continuación le proporcionamos algunos datos bursátiles que debe conocer sobre las acciones de Boeing y que le permitirán conocer mejor estos títulos para establecer sus estrategias.
Para comprender mejor los acontecimientos que influyen en la cotización de las acciones de Boeing, a continuación le proporcionamos algunos datos que han marcado la historia reciente de esta empresa:
Como ya lo habrá comprendido, es bastante fácil prever la evolución de las cotizaciones de las acciones Boeing, puesto que éstas últimas siguen generalmente el nivel del conjunto de los mercados financieros mundiales. Esta correlación facilita, en particular, las inversiones a largo plazo, por tanto, le aconsejamos adquirir títulos de esta sociedad por mediación de los productos de inversión de los bancos en línea.
Pero usted también puede elegir operar a corto plazo sobre el valor de la acción Boeing especulando en una de las plataformas de especulación en línea de los corredores presentes y autorizados por las autoridades europeas. Para ello necesitará utilizar los CFD y, en ese momento, podrá operar al alza o a la baja con la diferencia entre la cotización inicial y la cotización de cierre de las acciones.
En lo que se refiere a los indicadores que deben preferirse, debe tenerse en cuenta tanto la salud financiera de la aeronáutica mundial como los presupuestos asignados a la exploración espacial y a la defensa.
Para invertir de forma inteligente en la cotización de una acción con fuerte potencial, como la de la empresa estadounidense Boeing, es, por supuesto, necesario conocer las perspectivas de futuro de la empresa para saber si su título interesará a los traders en el futuro. Para ello, nada mejor que comparar los puntos fuertes y débiles de los que dispone este grupo. Es lo que le proponemos ahora, empezando por recordar los puntos fuertes de este título que se inclinan hacia una futura tendencia al alza.
En primer lugar, el posicionamiento del grupo Boeing en su sector de actividad es, claramente, uno de los puntos fuertes de esta empresa. En efecto, el grupo Boeing es actualmente uno de los mayores grupos del mundo en el campo aeroespacial. También se sitúa como uno de los principales fabricantes de sistemas de defensa, espacio y seguridad, así como uno de los mayores fabricantes del mundo de aviones comerciales. Gracias a este posicionamiento ventajoso en su mercado, el grupo Boeing puede llevar a cabo numerosos ahorros de escala. Así pues, puede contar con su fuerte notoriedad para continuar mejorando su imagen de marca a largo plazo.
Desde un punto de vista puramente financiero, el grupo Boeing también tranquiliza a los inversores por sus resultados. Durante los últimos años, el grupo estadounidense ha mostrado una facturación en alza constante y neta. Esto también se aplica a su resultado de explotación, que igualmente ha experimentado un crecimiento interesante y estable. Esta mejora de los resultados de la empresa se explica en gran parte por la capacidad de entrega en cumplimiento de los plazos de los aviones encargados por los clientes de Boeing. En efecto, el grupo es conocido por asegurar una eficacia operacional óptima, lo que le permite, por supuesto, aumentar sus ingresos y no parar de mejorar la rentabilidad.
Dado el sector de actividad altamente tecnológico en el que Boeing ejerce sus actividades, éste es antes que nada un grupo innovador que invierte mucho en la investigación y el desarrollo. De este modo, el grupo ha mostrado su constante interés por la I+D, especialmente en lo que respecta a las actividades de ingeniería, explotación y tecnología. Gracias a sus numerosas inversiones en la investigación y el desarrollo, Boeing consigue ampliar sin cesar su gama de productos y servicios. Así puede conservar su posicionamiento entre los líderes de su mercado.
Por último, señalaremos también como un aspecto muy interesante el hecho de que Boeing busca de forma permanente cómo ampliar su gama de productos y carburantes sostenibles. Al hacer más grande su carta de productos puede responder a todas las necesidades actuales y futuras de sus clientes y fidelizarlos a largo plazo. El hecho de que la empresa Boeing se concentre mucho en el sector de los carburantes sostenibles también permite reducir las emisiones de CO2. Esto contribuye a dar una mejor imagen del grupo a ojos del público general en este período de preocupación medioambiental.
Si bien el grupo estadounidense Boeing parece disponer de numerosas ventajas para afrontar de manera serena los próximos años, debemos señalar que también tiene puntos débiles. Así pues, antes de tomar cualquier posición para este título, debe conocerlos lo mejor posible para evaluar las futuras posibles tendencias de su cotización. Estos son, pues, los principales puntos débiles de esta empresa.
En primer lugar, podemos destacar los problemas que experimenta el grupo Boeing con su mano de obra. En efecto, alrededor de un 38% de la mano de obra total de este grupo pertenece a un importante sindicato, el cual organiza de forma regular parones en el trabajo de los empleados. Estas huelgas y otro tipo de parones conllevan, por supuesto, un sensible descenso de la productividad, que a veces puede conllevar a su vez retrasos en las entregas. Por supuesto, esto repercute de forma directa en la calidad de las relaciones de Boeing con sus principales clientes.
También sabemos que el grupo Boeing depende en gran parte de los contratos que ha firmado con el gobierno estadounidense. En efecto, los contratos gubernamentales estadounidenses representan una gran parte de las ventas globales de la empresa Boeing. Se estima que esto representa cerca de un 30% de las ventas anuales del grupo, una cifra que hay que tener en cuenta. Por otro lado, el tiempo de duración de estos contratos depende de numerosos factores, ya sean económicos, presupuestarios o simplemente políticos. Por ello, esta dependencia de las decisiones del gobierno estadounidense puede representar una amenaza para el futuro y conlleva en cualquier caso una falta de visibilidad en los resultados para los inversores.
Por último, el grupo Boeing también muestra una dependencia importante de algunos de sus proveedores, los cuales tienen un fuerte poder de negociación. Esto concierne principalmente a proveedores de materias primas o de componentes integrados, así como otros tipos de proveedores indispensables para las actividades del grupo. Los proveedores pueden, pues, negociar sus tarifas con Boeing, que a menudo se ve obligado a aceptar sus condiciones dado que necesita imperativamente sus productos y materiales para poder ejercer sus actividades y continuar la producción. Como es evidente, este problema genera costes de producción a menudo poco controlados y que tienen un impacto directo en la rentabilidad global del grupo y en su resultado neto.
No necesita consultar a su banquero para poder aprovechar los cambios de precio de las acciones de Boeing, pues los corredores Forex o binarios le proponen comprarlas y venderlas directamente en línea desde su ordenador.